一九一五年六月，夢參老和上出生於中國黑龍江省開通縣。

一九三一年，夢老在北京海淀藥王寺禮上修下林和上祝髮，法名「覺醒」，乃北五台「臨濟」派下「本覺昌隆 能仁聖果」法脈。因自覺大夢未醒，故自號「夢参」。同年，在北京拈花寺禮上量下源和上受比丘戒，戒期圓滿，南下九華山，朝禮地藏菩薩道場，正遇上六十年舉行一次開啟地藏菩薩肉身塔法會。由於因緣殊勝，為老和上爾後弘揚地藏法門伏下深遠的影響。

一九三二年，夢老轉赴福建省福州市鼓山湧泉寺參訪，對湧泉寺當時的一切境界覺似曾相識，彷彿重遊故地。當時虛雲老和上於鼓山創辦法界學苑，並請慈舟老法師主講《華嚴經》，夢老遂決定依止慈舟老法師學習《華嚴經》，歷時半年，仍無法契入華嚴義海，遂親自向慈舟老法師請法，之後決定以拜誦《普賢行願品》、燃身臂供佛，藉此苦行開啟智慧。

一九三五年，夢老在鼓山法界學苑學習《華嚴經》五年圓滿，當時的同學包括了臺灣的道源長老、靈源長老、慧三長老及大陸的淨嚴法師。
夢老除依止慈舟老法師學習《華嚴經》外，更旁及虛雲老和上的禪法，有時也奉慈舟老法師之指示，代講經論，諸如《阿彌陀經》等。

一九三六年，夢老赴青島湛山寺，依止倓虛老法師學天臺四教，並擔任湛山寺書記，負責倓虛老法師的庶務以及對外連絡事宜。在湛山寺擔任書記期間，夢老一方面向倓虛老法師學習天臺四教，及宣揚慈舟老法師的戒律精神。隨後奉倓虛老法師之命，禮請慈舟老法師北上青島湛山寺講律，又護送慈舟老法師到北京，開講《華嚴經》。

一九三六年底，夢老再度奉倓虛老法師之命，赴福建廈門萬石嚴，禮請弘一大師北上宏律，歷時半年之久。由於《梵網經》的講法因緣，弘一大師同意北上湛山寺，開講《隨機羯磨》。

一九三七年，擔任弘一大師的外護半年，深受弘一大師身教的啟發，當時並就近依《占察善惡業報經》所描述的占察輪相，請弘一大師親自製作一付，以供修習。弘一大師為了答謝他擔任半年的外護，親贈手書的《淨行品》偈頌乙本。

一九三七年至四○年，隨同倓虛老法師在長春般若寺傳戒，講四分戒律，並往來於東北各省、北京、天津、山東等地，講經弘法。其間曾接觸來自西藏的藏僧，引動了赴藏學習密法的因緣。

一九四○年，由北京至香港、新加坡、印度弘法並朝禮佛陀遺跡。

一九四一年，轉赴西藏拉薩學習密法，在西藏黃教三大寺之一的色拉寺學經論五年，依止第十世班禪師赤江仁波切，以靈倉仁波切，以及因能海法師引進參拜康薩仁波切。

一九四五年至一九四九年，轉赴西康等地參學，總計在西藏學習密法達十年之久。

一九五○年，中華人民共和國建立之初，由西藏返回中國內地，蒙受反共反革命之嫌而被判刑十五年，下放勞改十八年，總計入獄長達三十三年之久。在獄中，他經常觀想一句偈頌：「假使熱鐵輪，在汝頂上旋，終不以此苦，退失菩提心。」藉此度過重重磨難，奠立爾後重回教內弘揚佛法的信心。

一九八二年，受平反而出獄，回北京任教於北京中國佛學院。在這段期間，如法修學地藏法門，重啟弘揚經論的智慧。

一九八五年，接受福建南普陀寺妙湛老和上、圓拙長老之邀，到廈門南普陀寺重建閩南佛學院，並擔任教務長一職，開講《華嚴經》、《法華經》、《楞嚴經》、《大乘起信論》等。

一九八七年，應美國萬佛城宣化上人之邀，赴美數月後返回中國。

一九八九年，應美國洛杉磯妙法院旭朗法師之請，再次赴美弘法，開講《占察善惡業報經》、《華嚴經‧普賢行願品》、《地藏經》、《心經》、《金剛經》等，此後即旅居於美加地區。

一九九一年，於年中應台北居士之請，在新店開講《占察善惡業報經》，原本不收弟子的夢老，在該年底，由於種種因緣而收了生平第一位弟子，為其剃度，賜法號「繼夢」。夢參、繼夢師徒二人，只見二次面就定了此緣，實乃法界因緣及《華嚴經》不可思議之加持！其後，夢老陸續在寧波西街花園精舍開講《法界三觀》，及清泉會舘講《華嚴經‧淨行品》。

一九九五年，旅居加拿大溫哥華地區的三寶弟子，特別禮請夢參老和上講《十輪經》。

二○○○年，夢老於浙江重建雁蕩山祖庭。

二○○三至二○○七年，夢老駐錫山西五台山普壽寺講《華嚴經》。

夢參老和上出家後，雖遍參耆宿，顯密雙修，卻從未以一宗一派自居，畢生講筵不絕，但隨緣度眾，廣結法緣。據親近老和上的再傳弟子口述，援引夢老旅台弘法期間之生活趣事三則，以窺老人家隨機教化，妙趣橫生之方便智慧。